¿Qué es el Euríbor?

A veces estamos mal acostumbrados a firmar papeles con jerga que desconocemos simplemente porque creemos que se tratan de conceptos complicados de entender, y depositamos toda nuestra confianza en el gestor que tenemos delante. Así pues, en operaciones tan delicadas como la firma de una hipoteca, es común que simplemente optemos por la opción que a priori nos resulte más barata a primera vista. Si bien no hay que convertirse en un experto financiero para realizar gestiones tan comunes como comprar una casa, existen unos conceptos básicos que deberíamos aprender, y saber qué es el Euríbor es uno de ellos.

Qué es y en qué te afecta

El Euríbor es literalmente el tipo de interés que pagan los bancos europeos al hacer operaciones entre ellos. Este índice se calcula diariamente en base al promedio resultante de las operaciones entre los bancos más activos de Europa.

Ahora bien, el ciudadano común no es un banco y podría pensar que este índice no tendría por qué afectar su vida. No obstante, recordamos que la banca es un sector que se ha de regular, por lo cual el Euríbor es un índice que también se usa para fijar comisiones a los préstamos, especialmente a las hipotecas. Es decir, que si planeamos comprar una vivienda o invertir en ella, es muy importante estar al tanto de la situación actual de dicho índice, ya que comprar cuando se encuentre en puntos altos nos resultará contraproducente, todo lo contrario que si queremos vender.

Como decimos, es un tipo de interés que se actualiza diariamente. No obstante, siendo un consumidor, deberíamos fijarnos siempre en el Euríbor a 12 meses, ya que es el índice que normalmente se toma como referencia para préstamos e hipotecas. Actualmente, para los vendedores el panorama no es muy positivo, ya que el Euríbor se encuentra en negativo. Por el contrario, es una situación ideal para adquirir un inmueble.

Si el Euríbor es negativo, ¿El banco me paga intereses?

No todo es tan bueno para el comprador. Por normal general los bancos ofrecen hipotecas con el Euríbor + cierto porcentaje, el cual conocemos como diferencial. De esta manera se cubren las espaldas en caso de que el Euríbor, como sucede ahora, esté en negativo.

¿Pero qué pasa si el Euríbor y la suma del diferencial siguen siendo un número negativo? Este caso es bastante complicado de darse, pero no imposible. No obstante, la banca nunca pierde, y desde hace un tiempo se aplica la polémica Cláusula Cero, la cual establece que el interés mínimo, independiente del Euríbor, se encuentra al 0%, anulando así posibilidad alguna de que el banco pierda dinero.

No obstante, esta medida es relativamente nueva. En Suiza, Suecia y Dinamarca se han dado casos de bancos pagando intereses hipotecarios a sus clientes. Y en España también, como el sonado caso de Bankinter, aunque en este caso el tipo de interés pactado no fue el Euríbor, si no el el Libor, el tipo de interés británico y en este caso aplicado a los francos suizos, sumado a un diferencial del 0,5%. Este índice cayó al -0,8%, por lo cual sumado al diferencial daba -0,3%. Como puedes intuir, no es el contrato más común de firmar, y el Euríbor, de momento, no ha bajado tanto. Pero el antecedente existe, así que podemos seguir soñando con el día que el banco nos pague intereses.